ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
УКАЗАНИЕ
от 17 сентября 1999 г. N 640-У
О ПРОВЕДЕНИИ ОПЕРАЦИЙ МЕЖДИЛЕРСКОГО РЕПО С ГКО - ОФЗ
В целях реализации Указания Банка России от 17.09.99 N 639-У "О внесении изменений и дополнений в Положение "Об обслуживании и обращении выпусков государственных краткосрочных бескупонных облигаций" (далее по тексту - Положение), введенное в действие Приказом Банка России N 02-125 от 15 июня 1995 года (с учетом изменений и дополнений, внесенных Приказами Банка России от 28.02.96 N 02-51, от 03.04.96 N 02-79, от 04.06.96 N 02-196А, от 12.08.96 N 02-274, от 21.05.97 N 02-225 и Указанием Банка России от 17.08.98 N 316-У)", опубликованного в "Вестнике Банка России" от 22.09.99 N 59, Банк России устанавливает:
1. Начать с 1 октября 1999 г. проведение операций междилерского РЕПО с ГКО - ОФЗ в соответствии с Положением.
2. К сделкам РЕПО допускаются Дилеры - кредитные организации, относящиеся в течение трех последних месяцев к категории финансово стабильных банков в соответствии с Письмом Банка России от 28 мая 1997 г. N 457 "О критериях определения финансового состояния банков", заключившие с Банком России "Генеральное соглашение об участии в операциях РЕПО с ГКО - ОФЗ" (далее по тексту - Соглашение) и имеющие собственный портфель базовых выпусков ГКО - ОФЗ не менее 40 млн. руб. по рыночной стоимости.
3. Базовыми выпусками для целей настоящего Указания являются выпуски ГКО - ОФЗ, входящие в ломбардный список, установленный Указанием Банка России от 15.04.99 N 544-У "О списке ценных бумаг, принимаемых в обеспечение кредитов Банка России" (с последующими изменениями и дополнениями), и имеющие срок до погашения и / или выплаты очередного купона не менее 15 дней.
Сделки РЕПО могут заключаться только на сроки в 1, 2, 7 и 14 дней.
4. Лимит Дилера по денежным средствам (минимально возможное значение денежной позиции Дилера) на каждый срок, допустимый для заключения сделок РЕПО, составляет 20% от рыночной стоимости его собственного портфеля по базовым выпускам, но не более 200 млн. рублей. Расчет лимитов осуществляется на момент начала торговой сессии с учетом исполнения вторых частей сделок РЕПО.
Суммарный лимит по денежным средствам для всех участников на все возможные сроки заключения сделок РЕПО составляет 2 млрд. рублей.
5. Контроль за выполнением условий об ограничениях и лимитах, установленных пунктами 2, 3 и 4, и за определением сроков заключения сделок РЕПО, установленных в пункте 3 настоящего Указания, в рамках отдельных периодов торгов, а также заключение Соглашений с Дилерами - кредитными организациями по форме, указанной в Приложении 1 к настоящему Указанию, осуществляется Банком России (Департамент операций на открытом рынке).
6. Настоящее Указание вступает в силу с момента опубликования в "Вестнике Банка России".
Председатель
Центрального банка
Российской Федерации
В.В.ГЕРАЩЕНКО
Приложение 1
к Указанию Банка России
от 17 сентября 1999 г. N 640-У
ГЕНЕРАЛЬНОЕ СОГЛАШЕНИЕ
ОБ УЧАСТИИ В ОПЕРАЦИЯХ РЕПО С ОБЛИГАЦИЯМИ
ВЫПУСКОВ ГКО - ОФЗ
г. Москва "__" __________ 1999 г.
Центральный банк Российской Федерации в лице ________________, действующего на основании ________________, именуемый в дальнейшем Банк России, с одной стороны, и __________________ в лице ________ _________________________________________________________________, действующего на основании _______________________________________, именуемый в дальнейшем Дилер, с другой стороны (далее по тексту - Стороны), заключили настоящее Соглашение о нижеследующем.1. ОБЩИЕ ПОЛОЖЕНИЯ
1.1. Предметом настоящего Соглашения являются взаимоотношения между Сторонами в связи с участием Дилера в операциях РЕПО, осуществляемых в порядке и на условиях, определенных Положением об обслуживании и обращении выпусков государственных краткосрочных бескупонных облигаций N 02-125 от 15 июня 1995 г. с учетом последующих изменений и дополнений к нему (далее - Положение), а также в соответствии с требованиями настоящего Соглашения.
1.2. Под операциями РЕПО в соответствии с настоящим Соглашением и Положением понимается совокупность действий по заключению и исполнению через Торговую систему договоров купли - продажи облигаций выпусков ГКО - ОФЗ (далее - Облигаций) с обязательством обратного выкупа между Дилерами - участниками РЕПО, заключившими с Банком России Генеральное соглашение об участии в операциях РЕПО с Облигациями, состоящих из двух частей и включающих в себя:
а) сделку купли - продажи Облигаций, исполнение которой производится в день заключения сделки РЕПО (в дальнейшем - первая часть РЕПО);
б) сделку купли - продажи того же количества Облигаций тех же выпусков между теми же Дилерами, исполнение которой должно быть произведено в установленный срок (срок РЕПО), отличный от дня ее заключения (в дальнейшем - вторая часть РЕПО). При этом Дилер, являвшийся продавцом Облигаций по первой части РЕПО, выступает покупателем по второй части РЕПО, а Дилер, являвшийся покупателем Облигаций по первой части РЕПО, выступает продавцом Облигаций по второй части РЕПО.
1.3. Расчет ставки РЕПО осуществляется в соответствии с Приложением 3 к настоящему Соглашению.
2. ПРАВА И ОБЯЗАННОСТИ ДИЛЕРА
2.1. Дилер имеет право принимать участие в операциях РЕПО, проводимых в соответствии с Положением и настоящим Соглашением.
2.2. Дилер обязуется заключать сделки РЕПО только от своего имени и за свой счет.
2.3. Дилер обязуется своевременно и в полном объеме исполнять свои обязательства по заключенным сделкам РЕПО в соответствии с настоящим Соглашением и Положением.
2.4. Дилер обязуется предоставить Торговой системе полномочия по составлению и направлению в Депозитарий расчетных документов к разделам РЕПО счетов "депо" Дилеров, открытых в Депозитарии.
2.5. Дилер обязуется уступить требования и перевести долг по сделке РЕПО в случаях и в порядке, предусмотренных настоящим Соглашением. При этом отношения Дилера и Банка России в указанных случаях оформляются в соответствии с Приложениями 1, 2 к настоящему Соглашению.
2.6. Дилер обязуется при совершении уступки требования и перевода долга в порядке, предусмотренном настоящим Соглашением, по первому требованию Банка России перезаключить с последним предварительный договор об уступке требований и переводе долга по форме, приведенной в Приложении 1 к настоящему Соглашению.
2.7. Дилер обязуется возместить Банку России расходы, связанные с исполнением Банком России замещающих сделок. При этом в целях настоящего Соглашения под замещающей сделкой понимается вторая часть сделки РЕПО, заключенной между Дилером и его контрагентом, права и обязанности Дилера по которой в порядке, установленном настоящим Соглашением, перешли Банку России.
3. ПРАВА И ОБЯЗАННОСТИ БАНКА РОССИИ
3.1. Банк России осуществляет контроль за проведением сделок РЕПО Дилером в соответствии с правилами, установленными на ОРЦБ, а также может выступать участником сделки РЕПО.
3.2. Банк России обязуется принять на себя обязанности и права Дилера, вытекающие из заключенных Дилером сделок РЕПО в случаях и порядке, предусмотренных настоящим Соглашением.
3.3. Банк России вправе принимать решения о невозможности исполнения Дилером вторых частей РЕПО в следующих случаях:
а) при нарушении Дилером требований настоящего Соглашения и Положения, требований действующего законодательства, а также договоров с Банком России, Депозитарием, Торговой системой или РЦ ОРЦБ;
б) при наложении ареста или наложении взыскания на Облигации, используемые в сделках РЕПО и учитываемые на счете депо Дилера в Депозитарии, или на денежные средства на каком-либо из денежных счетов Дилера в Расчетной системе;
в) возникновения иных ситуаций, препятствующих исполнению прав и обязанностей Сторон по настоящему Соглашению.
При этом решение о невозможности исполнения Дилером вторых частей РЕПО принимается Банком России в отношении всех вторых частей заключенных Дилером сделок РЕПО со сроком исполнения в данный день.
Банк России вправе также принять решение о невозможности исполнения Дилером вторых частей сделок РЕПО с иными сроками исполнения, заключенных Дилером до момента принятия Банком России указанного решения.
При принятии Банком России решения о невозможности исполнения Дилером вторых частей РЕПО Банк России вправе приостановить участие Дилера в операциях РЕПО до момента перезаключения Дилером с Банком России предварительного договора об уступке требований и переводе долга в соответствии с п. 2.6 настоящего Соглашения.
3.4. Банк России обязуется направлять соответствующее уведомление Дилеру о принятом решении о невозможности исполнения Дилером вторых частей РЕПО.
3.5. Переход прав и обязанностей от Дилера к Банку России не осуществляется в случаях, если:
а) Банком России принято решение о невозможности исполнения вторых частей РЕПО как в отношении самого Дилера, так и в отношении его контрагентов по указанным вторым частям РЕПО;
б) контрагентом Дилера, в отношении которого Банком России принято решение о невозможности исполнения им вторых частей РЕПО, является сам Банк России.
3.6. При возникновении указанных в п. 3.5 настоящего Соглашения ситуаций:
а) соответствующие вторые части РЕПО не исполняются в Торговой системе в порядке, установленном Положением и настоящим Соглашением для исполнения вторых частей РЕПО;
б) Дилер и его контрагент урегулируют свои взаимоотношения по обязательствам, вытекающим из соответствующих вторых частей РЕПО, в порядке, установленном законодательством Российской Федерации.
3.7. Банк России вправе в одностороннем порядке вносить изменения в настоящее Соглашение, связанные с изменением технологии проведения сделок РЕПО, при этом не ухудшающие условия уже заключенных сделок РЕПО.
3.8. В случае, если по истечении одного месяца с даты заключения Соглашения (или начала отчетного периода, определенного в письме Банка России от 28 мая 1997 г. N 457 "О критериях определения финансового состояния банков", далее по тексту - отчетный период) Дилер не относится к категории финансово стабильных банков в соответствии с письмом Банка России от 28 мая 1997 г. N 457 "О критериях определения финансового состояния банков", Банк России имеет право приостановить операции РЕПО Дилера до окончания второго месяца с даты заключения указанного Соглашения (или начала отчетного периода).
Если Дилер по истечении второго месяца с даты заключения указанного Соглашения (или начала отчетного периода) не относится к категории финансово стабильных банков, то Банк России имеет право расторгнуть соглашение в одностороннем порядке.
4. ПОРЯДОК ИСПОЛНЕНИЯ БАНКОМ РОССИИ ЗАМЕЩАЮЩИХ СДЕЛОК
4.1. В случаях, предусмотренных п. 3.3 настоящего Соглашения, Стороны совершают действия по уступке требований и переводу долга согласно условиям, определенным Приложениями 1, 2 к настоящему Соглашению.
4.2. Данные об исполнении замещающих сделок включаются в сводный реестр сделок РЕПО, направляемый Торговой системой Банку России. При этом:
а) Банк России направляет Дилеру копию своей выписки из реестра сделок РЕПО, содержащую данные об исполненных Банком России вместо указанного Дилера замещающих сделках;
б) данные об исполнении замещающих сделок включаются в направляемую Дилеру Торговой системой выписку из реестра сделок РЕПО как данные об исполнении вторых частей РЕПО в случае, если Дилер является контрагентом Банка России по замещающей сделке.
4.3. При невозможности исполнения замещающих сделок, а также при возникновении иных обстоятельств, препятствующих нормальному функционированию рынка Облигаций, Банк России вправе установить иной порядок исполнения вторых частей РЕПО. При этом Дилер уполномочивает Банк России на совершение от имени Дилера любых действий, необходимых для реализации этого порядка.
5. ОТВЕТСТВЕННОСТЬ СТОРОН
5.1. За неисполнение или ненадлежащее исполнение настоящего Соглашения стороны несут ответственность в соответствии с гражданским законодательством Российской Федерации.
6. ПОРЯДОК РАЗРЕШЕНИЯ СПОРОВ
6.1. Стороны обязуются предпринимать необходимые действия для урегулирования всех спорных вопросов к взаимному согласию.
6.2. Стороны соглашаются с тем, что все возникающие между ними споры и разногласия, вытекающие из настоящего Соглашения или связанные с ним, в том числе касающиеся его исполнения, нарушения, прекращения или действительности, и по которым Стороны не пришли к взаимному согласию, подлежат разрешению в Арбитражной комиссии при Торговой системе в соответствии с документами, определяющими ее правовой статус и порядок разрешения споров, действующими на момент подачи искового заявления.
Решения Арбитражной комиссии при Торговой системе являются обязательными для Сторон.
6.3. Исполнение решений Арбитражной комиссии при Торговой системе осуществляется в порядке, предусмотренном действующим законодательством Российской Федерации.
7. СРОК ДЕЙСТВИЯ И ПОРЯДОК ПРЕКРАЩЕНИЯ СОГЛАШЕНИЯ
7.1. Настоящее Соглашение заключается на срок до "__" ________ 199_ года и продлевается на каждые последующие три календарных месяца, если ни одна из Сторон письменно не уведомила другую Сторону о намерении прекратить действие настоящего Соглашения не позднее чем за 10 календарных дней до истечения срока действия настоящего Соглашения.
7.2. В случае нарушения любой из Сторон требований, установленных в Положении или в настоящем Соглашении, а также в иных случаях другая Сторона вправе в одностороннем порядке отказаться от исполнения обязательств по настоящему Соглашению и расторгнуть настоящее Соглашение в одностороннем порядке, письменно предупредив об этом виновную в нарушении Сторону не позднее чем за 14 календарных дней до даты расторжения Соглашения.
В случае прекращения действия настоящего Соглашения обязательства, возникшие из настоящего Соглашения, продолжают действовать частично в отношении сделок, заключенных между Сторонами до его прекращения. К таким сделкам относятся сделки РЕПО, по которым до даты прекращения настоящего Соглашения была заключена только первая часть сделки РЕПО.
7.3. Все дополнения и изменения вносятся в настоящее Соглашение на основании дополнительного соглашения Сторон, заключаемого в письменной форме.
7.4. Настоящее Соглашение вступает в силу с момента его подписания.
7.5. Настоящее Соглашение составлено в двух экземплярах, имеющих равную юридическую силу. Один экземпляр хранится в Банке России, другой - у Дилера.
7.6. Все Приложения, а также дополнительные соглашения к настоящему Соглашению являются его неотъемлемой частью.
8. ЮРИДИЧЕСКИЕ АДРЕСА И РЕКВИЗИТЫ СТОРОН:
За Банк России: За Дилера: Директор Департамента ___________________ операций на открытом рынке ___________________ ___________ К.Н. Корищенко ___________________ М.П. М.П.Приложение 1
к Генеральному Соглашению
от "__" ________ 199_ г.
Об участии в операциях РЕПО
с облигациями выпусков ГКО - ОФЗ
ПРЕДВАРИТЕЛЬНЫЙ ДОГОВОР
ОБ УСТУПКЕ ТРЕБОВАНИЙ И ПЕРЕВОДЕ ДОЛГА
г. Москва "__" __________ 1999 г.
Центральный банк Российской Федерации в лице ________________, действующего на основании ________________, именуемый в дальнейшем Банк России, с одной стороны, и _______________ в лице ___________ _________________________________________________________________, действующего на основании _______________________________________, именуемый в дальнейшем Дилер, с другой стороны (далее по тексту - Стороны), заключили настоящий Договор о нижеследующем.1. ПРЕДМЕТ ДОГОВОРА
1.1. Стороны обязуются заключить в будущем договор об уступке требований и переводе долга по обязательствам, возникшим из сделок РЕПО при наступлении обстоятельств, препятствующих исполнению Дилером вторых частей сделок РЕПО, предусмотренных Генеральным Соглашением об участии в операциях РЕПО с облигациями выпусков ГКО - ОФЗ между Дилером и Банком России от "__" __________ 199_ г. (далее - Генеральное Соглашение).
2. СУЩЕСТВЕННЫЕ УСЛОВИЯ ДОГОВОРА ОБ УСТУПКЕ ТРЕБОВАНИЙ
И ПЕРЕВОДЕ ДОЛГА
2.1. Условиями передачи прав и обязанностей Дилера Банку России по сделкам РЕПО являются:
а) принятие Банком России решения о признании невозможности исполнения Дилером вторых частей РЕПО при наступлении обстоятельств, предусмотренных п. 3.3 Генерального Соглашения;
б) направление Банком России Дилеру уведомления о принятом решении о невозможности исполнения Дилером вторых частей РЕПО согласно п. 3.4 Генерального Соглашения;
в) подписание Дилером, являющимся контрагентом Дилера, по которому Банком России принято решение о невозможности исполнения им вторых частей РЕПО, Формы - согласия на перевод долга, предусмотренной Приложением 2 к Генеральному Соглашению;
г) отсутствия обстоятельств, предусмотренных п. 3.5 Генерального Соглашения.
2.2. Права и обязанности Дилера по сделке РЕПО переходят к Банку России с момента отправления Дилеру уведомления в соответствии с п. 3.4 Генерального Соглашения.
2.3. С момента передачи прав и обязанностей Дилера Банку России по сделкам РЕПО правоотношения между Дилером и его контрагентами прекращаются.
2.4. В соответствии с Договором об уступке требований и переводе долга Дилер обязан возместить Банку России расходы, связанные с исполнением последним замещающих сделок, а также (в случае, если Дилер является покупателем Облигаций по первой части РЕПО) уплатить сумму, равную курсовой разнице между ценой, по которой Банк России должен при проведении замещающей сделки поставить Облигации Дилеру - контрагенту данного Дилера по второй части РЕПО, и средневзвешенной ценой данного выпуска Облигаций по итогам вторичных торгов в день исполнения замещающей сделки либо (при отсутствии в данный день вторичных торгов или средневзвешенной цены по данному выпуску Облигаций) средневзвешенной ценой данного выпуска Облигаций по итогам последнего дня проведения вторичных торгов, за который она была официально установлена Торговой системой.
2.5. Денежные суммы, указанные в п. 2.4 настоящего Договора, должны быть уплачены Банку России Дилером в срок __________. Дилер уплачивает Банку России штрафные санкции в размере установленной Банком России ставки рефинансирования, увеличенной на ____________ процентов, от суммы, определенной п. 2.4 настоящего Договора, за каждый день просрочки.
3. СРОК ЗАКЛЮЧЕНИЯ ДОГОВОРА ОБ УСТУПКЕ ТРЕБОВАНИЙ
И ПЕРЕВОДЕ ДОЛГА
3.1. Стороны обязуются заключить договор об уступке требований и переводе долга на условиях, предусмотренных в настоящем Договоре, в течение ______ месяцев с момента подписания настоящего Договора.
4. ОТВЕТСТВЕННОСТЬ СТОРОН
4.1. За неисполнение или ненадлежащее исполнение настоящего Договора Стороны несут ответственность в соответствии с гражданским законодательством Российской Федерации.
5. ПОРЯДОК РАЗРЕШЕНИЯ СПОРОВ
5.1. Стороны обязуются предпринимать необходимые действия для урегулирования всех спорных вопросов к взаимному согласию.
5.2. Стороны соглашаются с тем, что все возникающие между ними споры и разногласия, вытекающие из настоящего Договора или связанные с ним, в том числе касающиеся его исполнения, нарушения, прекращения или действительности и по которым Стороны не пришли к взаимному согласию, подлежат разрешению в Арбитражной комиссии при Торговой системе в соответствии с документами, определяющими ее правовой статус и порядок разрешения споров, действующими на момент подачи искового заявления.
Решения Арбитражной комиссии при Торговой системе являются обязательными для Сторон.
5.3. Исполнение решений Арбитражной комиссии при Торговой системе осуществляется в порядке, предусмотренном действующим законодательством Российской Федерации.
6. ПРОЧИЕ УСЛОВИЯ
6.1. Все дополнения и изменения вносятся в настоящий Договор на основании дополнительного соглашения сторон, заключаемого в письменной форме.
6.2. Настоящий Договор вступает в силу с момента его подписания.
6.3. Настоящий Договор составлен в двух экземплярах, имеющих равную юридическую силу. Один экземпляр хранится в Банке России, другой - у Дилера.
6.4. Все Приложения, а также дополнительные соглашения к настоящему Договору являются его неотъемлемой частью.
7. РЕКВИЗИТЫ СТОРОН:
За Банк России: За Дилера: Директор Департамента ___________________ операций на открытом рынке ___________________ ___________ К.Н. Корищенко ___________________ М.П. М.П.Приложение 2
к Генеральному Соглашению
от "__" _______ 199_ г.
Об участии в операциях РЕПО
с облигациями выпусков ГКО - ОФЗ
ФОРМА - СОГЛАСИЕ
(Полное наименование Дилера) (далее - Дилер) согласен на перевод долга каждого из своих Дилеров - контрагентов по всем обязательствам последних, возникающим из всех заключенных ими с Дилером сделок РЕПО, на Банк России при принятии последним решения о невозможности исполнения указанными Дилерами - контрагентами своих обязательств по вторым частям сделок РЕПО, заключенных Дилерами - контрагентами с Дилером.
За Дилера: ______________________ (подпись) М.П.Приложение 3
к Генеральному Соглашению
от "__" _______ 199_ г.
Об участии в операциях РЕПО
с облигациями выпусков ГКО - ОФЗ
ПОРЯДОК РАСЧЕТА СТАВОК РЕПО
1. Расчет ставки РЕПО для выпусков государственных краткосрочных бескупонных облигаций:
P2 365 R = (------- - 1) x --- x 100%, где P1 TR - ставка РЕПО;
P2 - цена второй части сделки РЕПО, устанавливаемая Банком России;
P1 - цена первой части сделки РЕПО;
T - срок исполнения второй части сделки РЕПО (рассчитывается по количеству календарных дней).
2. Расчет ставки РЕПО для выпусков облигаций федеральных займов:
P2 + A2 365 R = (------- - 1) x --- x 100%, где P1 + A1 TR - ставка РЕПО;
A1 - накопленный купонный доход на дату первой части сделки РЕПО;
A2 - накопленный купонный доход на дату второй части сделки РЕПО;
P2 - цена второй части сделки РЕПО, устанавливаемая Банком России;
P1 - цена первой части сделки РЕПО;
T - срок исполнения второй части сделки РЕПО (рассчитывается по количеству календарных дней).